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VIVENDI l Rapport annuel l Document de référence 2012 345
RAPPORT FINANCIER – ÉTATS FINANCIERS CONSOLIDÉS – RAPPORT DES COMMISSAIRES AUX COMPTES
SUR LES COMPTES CONSOLIDÉS – RAPPORT DES COMMISSAIRES AUX COMPTES
SUR LES COMPTES ANNUELS – COMPTES ANNUELS DE VIVENDI SA 4
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IV - COMPTES ANNUELS 2012 DE VIVENDI SA
3. ANNEXE AUX ÉTATS FINANCIERS DE L’EXERCICE 2012
Note 16 Dettes financières
16.2. EMPRUNTS ET DETTES AUPRÈS DES ÉTABLISSEMENTS DE CRÉDIT
Au 31 décembre 2012, les emprunts et dettes auprès des établissements
de crédit représentent 5 219,9 millions d’euros contre 4 550,2 millions
d’euros à fin 2011 et comprennent pour l’essentiel des tirages de
1 894,0 millions d’euros sur les différentes lignes de crédit et des billets de
trésorerie à court terme adossés aux lignes de crédit pour 3 263,5 millions
d’euros.
Au 18 février 2013, date de l’arrêté des comptes 2012 par le Directoire,
Vivendi SA dispose de lignes de crédit syndiquées pour un montant
global de 7,1 milliards d’euros (9,0 milliards au 31 décembre 2011) dont
2,0 milliards d’euros étaient disponibles au 31 décembre 2012 :
✱ En janvier, Vivendi a mis en place deux lignes de crédit de 1,1 milliard
d’euros et 40 millions d’euros à échéances respectivement
janvier 2017 et janvier 2015, aucune de ces deux lignes n’était tirée
à fin 2012.
La signature de la ligne de 1,1 milliard d’euros a entraîné le 25 janvier
2012 la résiliation anticipée de la tranche A de 1,5 milliard d’euros de
la ligne de crédit de 5,0 milliards d’euros mise en place en mai 2011.
✱ En mai, Vivendi a mis en place une ligne de crédit de 1,5 milliard
d’euros à échéance mai 2017. Cette ligne n’était pas tirée à fin 2012.
Concomitamment, Vivendi a résilié par anticipation deux lignes de
crédit, l’une de 2,0 milliards d’euros, l’autre de 1,0 milliard d’euros,
mises en place respectivement en août 2006 et en février 2008.
✱ Vivendi dispose également :
– d’une ligne de crédit de 3,5 milliards d’euros en deux tranches
résiduelles pour une ligne initiale de 5,0 milliards d’euros signée
en mai 2011 (soit 1,5 milliard d’euros à échéance mai 2014 et
2,0 milliards d’euros à échéance mai 2016) ; ces deux tranches
sont tirées à fin 2012 respectivement à hauteur de 725 millions et
819 millions d’euros ;
– d’une autre ligne de crédit mise en place en septembre 2010 d’un
montant de 1,0 milliard d’euros, à échéance septembre 2015, tirée
à fin 2012 à hauteur de 350 millions d’euros.
16.3. EMPRUNTS ET DETTES FINANCIÈRES DIVERS
Le montant de 3,2 milliards d’euros au 31 décembre 2012 correspond aux
dépôts de fonds en compte courant effectués par les filiales (dont UMGT,
filiale de trésorerie de la musique, pour 2,9 milliards d’euros) contre
2,2 milliards d’euros au 31 décembre 2011.
16.4. MATURITÉ DES DETTES FINANCIÈRES
Au 31 décembre 2012, la durée moyenne « économique » de la dette
financière du groupe, selon laquelle toute la capacité de tirage sur les
lignes de crédit disponibles dans le groupe pourrait être utilisée pour
rembourser les emprunts les plus courts existant dans le groupe était de
4,4 années (contre 4,0 années au 31 décembre 2011).